Contabilidad Financiera: Clasificación y Valoración de Activos Financieros
Introducción a los Activos Financieros
Un instrumento financiero es un contrato que da lugar a un activo financiero en una empresa (inversor) y, simultáneamente, a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio en otra empresa (el emisor).
Características de los Activos Financieros
- No forman parte del capital productivo.
- No se amortizan.
- Afectan a los riesgos.
Clasificación de los Activos Financieros
Préstamos y Partidas a Cobrar
Incluye:
- Créditos por operaciones comerciales: activos financieros cuyo origen es la venta de bienes y la prestación de servicios por operaciones de tráfico de la empresa.
- Créditos por operaciones no comerciales: activos financieros, que no siendo derivados, no tienen origen comercial, cuyos cobros son de cuantía determinada o determinable y que no se negocian en un mercado activo (incluidos los de la venta de activos no corrientes).
Ejemplo: Una empresa que vende un activo no corriente (por ejemplo, inmovilizado material) a crédito a dos años, clasificará dicho crédito como préstamos y partidas a cobrar.
Inversiones Mantenidas Hasta el Vencimiento
Incluye:
- Valores representativos de deuda, que no sean derivados, con una fecha de vencimiento fijada, cobros de cuantía determinada o determinable, que se negocien en un mercado activo y que la empresa tenga la intención y la capacidad de mantenerlos hasta el vencimiento.
Ejemplo: La valoración posterior de un activo financiero mantenido hasta el vencimiento será por el coste amortizado. Si el tipo de interés efectivo (TIE) de un activo financiero es superior al tipo de interés nominal cobrado, su coste amortizado final será superior al inicial.
Ejemplo: El 1 de julio, una empresa, con la intención de mantenerlo hasta el vencimiento, compra un bono por 5.250€, de 5.000€ de valor nominal, emitido el 1 de enero y con un pago anual de intereses al 8% cada 31 de diciembre. Si los gastos fueron 50€, la valoración inicial del bono será de 5.100 euros.
Activos Financieros para Negociar
Un activo financiero se mantiene para negociar cuando:
- Se origina o adquiere para venderlo a corto plazo.
- Forma parte de una cartera con el objeto de obtener ganancias a corto plazo.
- Es un instrumento financiero derivado que no sea un contrato de garantía ni un instrumento de cobertura.
Ejemplo: Una empresa compró el 1 de noviembre de un año acciones para negociar o especular por un precio de 5€ cada una y unos gastos de 0,05€ por acción. El 31 de diciembre de ese año, la empresa cobró un dividendo de 0,50€ por acción y el valor razonable de esas acciones había perdido, desde la fecha de compra, un 5% de su valor. El resultado por acción de esta inversión fue un beneficio de 0,20€.
Cartera de Control: Dependientes, Asociadas y Negocios Conjuntos
Incluye las inversiones en el patrimonio de estas empresas, definidas en la norma 13ª de elaboración de cuentas anuales.
Ejemplo: En la cartera de inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, multigrupo, asociadas, solo se pueden incluir los instrumentos de patrimonio (acciones). Para una sociedad anónima, no tiene la consideración de activo financiero: las acciones propias.
Activos Financieros Disponibles para la Venta
Incluye:
- Activos financieros que no se hayan clasificado en las categorías anteriores. En esta categoría no se pueden clasificar créditos comerciales y no comerciales.
Otros Conceptos Importantes
Provisión Contable
Una provisión contable es un pasivo con algunas características especiales.
Resultado Total del Ejercicio
El resultado total del ejercicio se compone del resultado de la cuenta de pérdidas y ganancias, gastos imputados al patrimonio neto y más las transferencias del patrimonio neto a la cuenta de pérdidas y ganancias.
Activo por Impuesto Corriente
Un activo por impuesto corriente, por ejemplo, es: créditos por pérdidas a compensar.
Diferencia Negativa en Combinaciones de Negocios
La diferencia negativa en combinaciones de negocios es lo contrario del fondo de comercio.
Amortización Fiscal y Contable
En la declaración del impuesto sobre sociedades, si la amortización fiscal deducible es superior a la amortización contable, al resultado antes de impuestos habrá que hacerle un ajuste negativo.
Ejemplo: El 1 de noviembre del año 1 se descuenta al 10% una letra de 20.000€ de nominal, que vencerá el 31 de enero del año 2. El 31 de diciembre del año 1 habrá que periodificar: dado el tipo de operación, no requiere periodificación.